Môžete zbohatnúť, aj keď svet schudobnie, sebavedomo odkazuje milionár. Rozbieha 10-bodový seriál investičných rád.
V turbulentných vodách súčasných globálnych financií, kde obavy z inflácie, recesie a hrozby spľasnutia trhových bublín visia vo vzduchu, sa opäť ozval hlas známeho finančného gurua.
Jeho oznámenie sľubuje viac než len bežné investičné rady. Ide o priamu výzvu na akciu v čase, ktorý nazýva „najväčším krachom v histórii“. A prvý investičný tip edukátora finančnej gramotnosti už uzrel svetlo sveta.
Kiyosaki s príznačnou naliehavosťou tvrdí, že práve teraz, keď „sa odohráva spľasnutie globálnych bublín aktív a rastie nezamestnanosť“, prichádza kritický moment pre bežného človeka. Ten vraj môže prejsť z roly obete do pozície tvorcu bohatstva.
Namiesto všeobecných sľubov plánuje predstaviť konkrétny plán s „10 možnými krokmi, ktoré majú čitateľom pomôcť čo najviac zbohatnúť.“
Tridsaťročné spľasnutie bubliny
Prvé vety príspevku sa vedú v duchu varovania pred rizikami súčasnej ekonomiky. „Japonsko ukončuje carry trade. Tridsať rokov požičiavalo miliardy investorom na globálnych trhoch a peniaze tiekli do nehnuteľností, akcií, dlhopisov, komodít a podnikov. Tento jav nafúkol aktíva do najväčšej bubliny na svete… Najväčší krach v histórii sa začal počas Dňa vďakyvzdania,“ upozorňuje milionár na jeden z najväčších očakávaných problémov svetového trhu.
V tomto prípade môže skutočne ísť o naliehavú výzvu. Japonský carry trade sa stal jedným z najvplyvnejších mechanizmov, ktoré v posledných desaťročiach prispievali k rastu globálnych cien aktív – od akcií a dlhopisov až po komodity a nehnuteľnosti.
Jeho princíp bol jednoduchý. Vďaka dlhotrvajúcej politike japonskej centrálnej banky takmer s nulovými alebo dokonca zápornými úrokovými sadzbami bolo možné požičiavať si jeny za extrémne nízke náklady.
Investori, najmä veľké inštitúcie ako hedžové fondy a banky, potom tieto lacno požičané peniaze previedli na meny krajín s vyššími úrokovými sadzbami, ako boli napríklad Spojené štáty americké, Austrália alebo rozvíjajúce sa trhy.
Týmto spôsobom mohli profitovať nielen z úrokového diferenciálu, teda rozdielu medzi nízkym nákladom na pôžičku a vyšším výnosom v inej mene, ale často aj z oslabovania jenu, čím sa hodnota dlhu pri splácaní znižovala.
Tento neustály a rozsiahly prílev lacného kapitálu z Japonska viedol k masívnemu dopytu po globálnych aktívach, čo prirodzene nafukovalo ich ceny po celom svete.
Peniaze z carry trade financovali nákupy amerických štátnych dlhopisov, čo pomáhalo udržiavať ich výnosy nízke. Smerovali aj do rizikovejších tried aktív, ako sú akcie na rozvíjajúcich sa trhoch, firemné dlhopisy a dokonca aj nehnuteľnosti. Tým tlačili ceny nahor a znižovali celkové náklady na kapitál pre firmy po celom svete.
Riziká ukončenia
Rozsah tohto obchodu bol obrovský, pričom odhady jeho nominálnej hodnoty sa pohybovali v stovkách miliárd až biliónoch dolárov, čo z Japonska urobilo najväčšieho svetového veriteľa. Lacný zdroj financovania umožnil investorom použiť aj vysokú páku, čo ešte viac zväčšilo objem peňazí prúdiacich na trhy.
Riziko tohto mechanizmu však spočíva v jeho náhlom a dramatickom ukončení. Keď sa úrokový rozdiel zmenší – napríklad ak japonská centrálna banka zvýši svoje sadzby, alebo iní regulátori znížia svoje – a najmä ak sa jen začne posilňovať, celá stratégia sa stáva neprofitabilnou alebo dokonca stratovou.
V takom prípade sú investori nútení rýchlo likvidovať svoje zahraničné aktíva, aby mohli splatiť svoj dlh, ktorý sa posilnením jenu stal drahším.
Takýto koordinovaný výpredaj by spôsobil náhly pokles cien na globálnych trhoch a zvýšil volatilitu. Príklady z minulosti ukázali, že náhle rušenie jenového carry trade, dokonca aj pri malých zmenách v sadzbách alebo náraste trhovej neistoty, môže vymazať bilióny dolárov z akciových trhov v priebehu niekoľkých týždňov. Tým potvrdzuje jeho úlohu ako jedného z hlavných zdrojov nestability a bublín v modernom finančnom systéme.
Investičný tip
Po negatívnom príspevku však Kiyosaki pristupuje aj k 10-krokovému plánu a ponúka prvý investičný tip. Ten sa vzťahuje k aktívam, ktoré sa s jeho radami tradične nespájajú.
Jeho hlavná myšlienka spočíva v presvedčení, že masívny a nezastaviteľný rast umelej inteligencie, ktorá si vyžaduje významné a nepretržité dodávky energie, robí z investícií do tradičných producentov komodít mimoriadne výhodnú príležitosť na zbohatnutie.
„Investujem do energie, ako sú ropa a zemný plyn. Všetci vieme, že umelá inteligencia zničí milióny pracovných miest. Investujem do producentov týchto komodít, pretože AI si vyžaduje obrovské množstvo energie na podporu svojho rastu,“ uvádza finančný guru.
Energetická náročnosť dátových centier a infraštruktúry umelej inteligencie priamo stimuluje dopyt po fosílnych palivách, napriek globálnym snahám o dekarbonizáciu. Tip na investíciu do tohto segmentu tak môže stáť na racionálnych základoch.
Prehliadaný sektor
Investovanie do energetických komodít je v zásade stávkou na dopyt svetovej ekonomiky po tradičných palivách a má svoje špecifiká.
Tieto produkty sú kľúčové pre dopravu, priemysel a výrobu elektriny, čo zabezpečuje ich neustály, hoci kolísavý dopyt. Výhodou tohto sektora je ochrana proti inflácii.
Ceny energií často rastú spolu so širšími cenami a tradičné energetické spoločnosti pravidelne vyplácajú atraktívne dividendy, čo prináša investorom pasívny príjem.
Navyše, v časoch geopolitickej nestability alebo konfliktov môžu ceny ropy a zemného plynu prudko stúpať, čím sa pre držiteľov stávajú bezpečným prístavom, ktorý profituje z neistoty na trhu. Tento typ investície tiež poskytuje diverzifikáciu portfólia, pretože jej výkonnosť nemusí byť priamo korelovaná so zvyškom akciového trhu.
Investovanie do týchto aktív však má aj nevýhody. Energetický sektor sa spája s vysokou volatilitou a čoraz väčším tlakom na prechod k obnoviteľným zdrojom. Ceny komodít sú extrémne citlivé na geopolitické udalosti, rozhodnutia dotknutých organizácií a globálne ekonomické cykly.
Široké možnosti
Z hľadiska alokácie zdrojov v tomto prípade existuje niekoľko rôznych preferovaných investičných ciest – od private equity až po bežne dostupné možnosti pre retailových investorov, ako sú akcie či fondy zamerané na energetický sektor.
Aj Kiyosaki ponúka alternatívy. „Možno budete chcieť investovať do ropných a plynárenských spoločností prostredníctvom súkromného kapitálu. Alebo môžete využiť svojho finančného poradcu alebo burzového makléra a investovať prostredníctvom akcií, ETF alebo podielových fondov určených pre energetické spoločnosti. Ja to tiež robím,“ dodáva milionár.
V závere sa finančný guru zameriava na plán zbohatnutia. Aj keď sa podľa neho milióny ľudí stanú nezamestnanými a chudobnejšími, on sa snaží o pozitívnu motiváciu čitateľov. „Môžete zbohatnúť, aj keď globálna ekonomika skolabuje. Počkajte si, prosím, na mojich ďalších deväť investičných rád. Pamätajte, že všetkých 10 tipov sú však len moje návrhy…,“ uzatvára.
Dôležité upozornenie
Informácie obsiahnuté v tomto článku majú výhradne informačný charakter a nepredstavujú investičné rady. Neodporúčame konať na základe týchto údajov bez predchádzajúcej konzultácie s kvalifikovaným finančným poradcom. Investovanie je spojené s rizikami a rozhodnutia o investovaní sú na vlastnú zodpovednosť. Výnosy z investície dosiahnuté v minulosti nie sú zárukou budúcich výnosov.
